21ic通信網(wǎng)訊，本文發(fā)表在《財(cái)經(jīng)》(2013年14期，總356期)上，原文標(biāo)題為《電信冬天和設(shè)備商轉(zhuǎn)型》，刊出時(shí)有刪節(jié)，以下為原文。

自19世紀(jì)電報(bào)和電話發(fā)明以來，人類社會(huì)誕生了一個(gè)全新的行業(yè)－電信業(yè)。經(jīng)過100多年的發(fā)展，已形成了一個(gè)以電信運(yùn)營(yíng)商為核心，包括終端、電信設(shè)備制造在內(nèi)的完整產(chǎn)業(yè)鏈條，電信運(yùn)營(yíng)商在其中扮演著行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者的角色。

作為全球經(jīng)濟(jì)最重要的組成部分之一，電信業(yè)的發(fā)展不可避免地要受到經(jīng)濟(jì)周期的影響；而作為電信產(chǎn)業(yè)鏈上游環(huán)節(jié)、與電信運(yùn)營(yíng)商相伴而生的電信設(shè)備商，其經(jīng)營(yíng)和發(fā)展不僅要受到經(jīng)濟(jì)周期的影響，更直接受制于電信運(yùn)營(yíng)商的網(wǎng)絡(luò)建設(shè)投資和運(yùn)營(yíng)情況。

曾經(jīng)的電信大發(fā)展時(shí)代，造就了包括今天的愛立信、華為、阿爾卡特－朗訊、諾基亞－西門子、以及中興在內(nèi)多家電信商；上一輪的“電信冬天”，讓曾經(jīng)的電信設(shè)備巨頭－北電網(wǎng)絡(luò)，永遠(yuǎn)離開了人們的視線，讓摩托羅拉徹底放棄了電信設(shè)備制造業(yè)務(wù)。

繁華背后，看似風(fēng)光無限、以高利潤(rùn)而著稱的電信設(shè)備制造商，也許并沒有人們相像中的那么強(qiáng)大。某種意義上，業(yè)務(wù)嚴(yán)重依賴下游電信運(yùn)營(yíng)商的設(shè)備商，其經(jīng)營(yíng)顯得是那么的弱不禁風(fēng)。

電信設(shè)備制造商們還未從上一輪的“電信冬天”恢復(fù)，而新一輪的“電信冬天”又悄然來臨。與上一輪互聯(lián)網(wǎng)泡沫破滅導(dǎo)致的“電信冬天”不同，這一輪的“電信冬天”，不僅深受2008年以來美國(guó)次貸危機(jī)、和歐洲主權(quán)信用危機(jī)的影響，更受到“移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)”崛起的影響。

從某種意義上來看，本輪“電信冬天”的到來，更多地源自于全球電信運(yùn)營(yíng)商。

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)OTT業(yè)務(wù)的興起，侵蝕了電信運(yùn)營(yíng)商的核心業(yè)務(wù)利潤(rùn)；運(yùn)營(yíng)商在網(wǎng)絡(luò)投資上的謹(jǐn)慎態(tài)度，直接影響到電信設(shè)備商的營(yíng)收

所謂OTT，是“OverTheTop”的縮寫，原意是指籃球運(yùn)動(dòng)中的“過頂傳球”。OTT用在通信業(yè)中，則指互聯(lián)網(wǎng)公司越過電信運(yùn)營(yíng)商，直接面向最終用戶開展基于互聯(lián)網(wǎng)的各種語音、視頻及數(shù)據(jù)服務(wù)，電信運(yùn)營(yíng)商在這其中僅僅扮演著業(yè)務(wù)“管道”的角色。

根據(jù)OTT業(yè)務(wù)所承載業(yè)務(wù)類型的不同，我們可以將OTT業(yè)務(wù)大致分為OTTTV和OTTIM（InstantMessage）業(yè)務(wù)。OTT TV以傳輸視頻內(nèi)容為主，而OTT IM則以傳輸語音和短信內(nèi)容為主。

我們所熟悉的優(yōu)酷、PPS、YouTube等，都是OTTTV的代表，而微信，Line和WhatsApp，則是典型的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)OTTIM業(yè)務(wù)應(yīng)用。

不難理解，無論何種OTT業(yè)務(wù)，電信運(yùn)營(yíng)商基本上都只能被動(dòng)地承擔(dān)著“管道”的作用，既無法左右用戶的興趣關(guān)注，更無法參與到內(nèi)容制作和價(jià)值分享。運(yùn)營(yíng)商所收獲的，只是流量費(fèi)用。

如果說電信運(yùn)營(yíng)商能夠守住流量收入這塊蛋糕，分享OTT業(yè)務(wù)增長(zhǎng)所帶來的流量紅利，這未嘗不是一件皆大歡喜的好事。

但不幸的是，OTT尤其是構(gòu)建在移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)上的OTT業(yè)務(wù)，對(duì)電信運(yùn)營(yíng)商現(xiàn)有的“現(xiàn)金牛”業(yè)務(wù)－語音和短信，形成了極強(qiáng)的替代作用。

換句話說，構(gòu)成電信運(yùn)營(yíng)商贏利核心的語音和短信業(yè)務(wù)，可以被移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)OTT業(yè)務(wù)輕而易舉的替代；對(duì)電信運(yùn)營(yíng)商來說，OTT流量費(fèi)用的增長(zhǎng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能補(bǔ)償因語音和短信業(yè)務(wù)流失，而造成的收入和利潤(rùn)的損失。

從這個(gè)意義上來說，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)OTT業(yè)務(wù)的興起，讓已飽受全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)影響的電信運(yùn)營(yíng)商，在未來營(yíng)收和利潤(rùn)的增長(zhǎng)方面，將面臨更大的風(fēng)險(xiǎn)和不確定性。

電信運(yùn)營(yíng)商面臨經(jīng)營(yíng)上的風(fēng)險(xiǎn)和對(duì)未來的不確定性，體現(xiàn)在CAPEX(CapitalExpenditure，資本性支出)上就是，運(yùn)營(yíng)商不再增加甚至縮減投入，電信設(shè)備采購(gòu)的周期也相應(yīng)延后，這對(duì)于以電信運(yùn)營(yíng)商作為主要客戶的設(shè)備商來說，對(duì)收入和利潤(rùn)的影響無疑是致命的。

全球5大電信設(shè)備商2012年報(bào)缺乏亮點(diǎn)，高增長(zhǎng)和高利潤(rùn)已經(jīng)遠(yuǎn)離電信設(shè)備制造商，“電信冬天”再一次來臨

設(shè)備商們2012年的年報(bào)表明：2012年里中興和阿爾卡特－朗訊面臨巨額虧損，愛立信利潤(rùn)下滑超過50%，靠著“瘦身”計(jì)劃實(shí)現(xiàn)成立5年來首次盈利的諾基亞－西門子，其贏利也僅為8.2億歐元；唯一的亮點(diǎn)屬于華為，雖然由于利潤(rùn)大幅增長(zhǎng)，但其營(yíng)收增長(zhǎng)速度也從2011年的11.7%降為2012年的8%，收入增長(zhǎng)已脫離高速增長(zhǎng)通道。

我們來看看設(shè)備商們交出的2012年的具體成績(jī)單：

2012年愛立信凈收入2278瑞典克朗(約合380億美元)，同比僅微增0.4%；而全年利潤(rùn)相比2011年大幅下滑53%，跌至5.938億瑞典克朗（約合9億美元）。

從收入規(guī)模上來看，愛立信雖然最終保住了全球第1大電信設(shè)備制造商的位置，但幾乎只有華為三分之一的利潤(rùn)，讓愛立信這個(gè)全球電信設(shè)備老大很難實(shí)至名歸。

華為在2012年實(shí)現(xiàn)了營(yíng)收和利潤(rùn)雙增長(zhǎng)，營(yíng)收在2012上半年曾短期內(nèi)超越愛立信成為最大電信設(shè)備制造商。全年實(shí)現(xiàn)銷售收入2202億人民幣(約合353億美元)，較2011年增長(zhǎng)8%，但低于其近5年16%的年復(fù)合增長(zhǎng)率。

受2012年全球主要貨幣匯率穩(wěn)定的積極影響，以及有效的財(cái)務(wù)政策，華為2012年凈利潤(rùn)154億人民幣（約合24.44億美元），較2011年大幅提升32%，利潤(rùn)率為9.1%與2011年持平。但是，凈利潤(rùn)總額和利潤(rùn)率均比2009及2010年出現(xiàn)較大跌幅。

而阿爾卡特－朗訊仍在重組后的泥潭里裹足不前，全年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?nèi)员３痔潛p，銷售額下降5.7%至144.5億歐元(約合190.5億美元)，凈虧損13.7億歐元（約合18億美元）。

在全球5大電信設(shè)備商中，對(duì)2012年業(yè)績(jī)最為“滿意”的恐怕是諾基亞－西門子，在連續(xù)多年的虧損下，2012年受益于其“業(yè)務(wù)聚焦”戰(zhàn)略，及非核心資產(chǎn)出售，諾西2012年收入133.7億歐元(約合176億美元)，相比2011年下滑3.5%；運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)8.2億歐元，相比2011年增長(zhǎng)145%，連續(xù)5個(gè)季度實(shí)現(xiàn)正現(xiàn)金流，實(shí)現(xiàn)合資公司成立以來的首次盈利。

中興在2012年終于為其以前“激進(jìn)”和“粗放”的海外市場(chǎng)拓展付出代價(jià)，2012年?duì)I業(yè)收入842.19億人民幣，相比2011年下降2.36%；營(yíng)業(yè)虧損28.41億元，而2011年同期為盈利20.60億人民幣。

回顧全球5大電信設(shè)備商2012年的年報(bào)，雖然有諾西止虧和華為雙增的積極因素，但對(duì)于整個(gè)電信設(shè)備行業(yè)來說，最能代表其發(fā)展底蘊(yùn)的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率和營(yíng)收增長(zhǎng)率，均出現(xiàn)較大幅度下滑。[!--empirenews.page--]

這表明，新一輪全球電信業(yè)的“冬天”已經(jīng)來臨，電信設(shè)備制造商們紛紛祭起“收縮”和“轉(zhuǎn)型”的大旗，以圖安然渡過“冬天”。

面對(duì)新一輪“電信冬天”，電信設(shè)備商們無一例外都選擇了收縮和轉(zhuǎn)型，但卻走上了不同的轉(zhuǎn)型道路

愛立信選擇向高端電信服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)型

作為電信設(shè)備制造業(yè)的領(lǐng)頭羊，愛立信選擇將業(yè)務(wù)重心遷移至向移動(dòng)寬帶、專業(yè)電信管理服務(wù)、支撐解決方案三個(gè)業(yè)務(wù)方向延伸。

為專注其向高端電信服務(wù)的轉(zhuǎn)型，愛立信賣掉了其在索尼－愛立信中的全部股份，并在2012年第4季度一次性減計(jì)了80億瑞典克朗（約合12億美元），這直接導(dǎo)致了愛立信2012年利潤(rùn)的大幅下降，其目的是為關(guān)閉合資半導(dǎo)體企業(yè)ST意法半導(dǎo)體做壞賬準(zhǔn)備。

通過向高端電信服務(wù)業(yè)轉(zhuǎn)型，愛立信可以將更多的精力和資源投入到業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)和客戶服務(wù)上，通過專業(yè)化的細(xì)分服務(wù)，獲得更多的商機(jī)。據(jù)愛立信2012年財(cái)報(bào)顯示，電信管理服務(wù)已占愛立信總收入的43%。

華為全業(yè)務(wù)發(fā)展，發(fā)力企業(yè)業(yè)務(wù)和消費(fèi)者業(yè)務(wù)

與愛立信的選擇向電信服務(wù)轉(zhuǎn)型不同，華為選擇的是在穩(wěn)定運(yùn)營(yíng)商業(yè)務(wù)的同時(shí)，發(fā)力企業(yè)業(yè)務(wù)和消費(fèi)者業(yè)務(wù)，其基本著力點(diǎn)就是企業(yè)市場(chǎng)和智能終端市場(chǎng)。

在華為2012年的營(yíng)業(yè)收入中，雖然電信運(yùn)營(yíng)商業(yè)務(wù)收入仍占總收入的73%，但消費(fèi)者業(yè)務(wù)和企業(yè)業(yè)務(wù)均有不俗的表現(xiàn)。

年報(bào)顯示：華為2012年消費(fèi)者業(yè)務(wù)收入約為484億元，占比22%，同比增長(zhǎng)8.4%；企業(yè)業(yè)務(wù)收入約為115億元，占收入總量的5%，同比增長(zhǎng)25%，。終端和企業(yè)業(yè)務(wù)帶來的收入占華為總收入近三分之一。

華為企業(yè)業(yè)務(wù)BGCEO徐文偉表示，華為2013年企業(yè)業(yè)務(wù)預(yù)計(jì)營(yíng)收將達(dá)到27億美元，增長(zhǎng)幅度將達(dá)到45%。

華為消費(fèi)者業(yè)務(wù)總裁余承東在“2013全球移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)與智能終端高峰會(huì)”上表示，華為消費(fèi)者業(yè)務(wù)，未來將以年復(fù)合增長(zhǎng)率20%以上的速度增長(zhǎng)，爭(zhēng)取在3-5年內(nèi)達(dá)到200億美元的規(guī)模。

阿爾卡特－朗訊瘦身，期望以技術(shù)創(chuàng)新轉(zhuǎn)型為“快公司”

自2006年成立以來，阿爾卡特－朗訊已經(jīng)剝離了數(shù)十個(gè)產(chǎn)品線，將業(yè)務(wù)集中在無線、IP、光網(wǎng)絡(luò)等幾個(gè)核心領(lǐng)域。

為削減成本，阿朗曾多次采取裁減員工、出售非核心資產(chǎn)等方式。2012年10月，阿朗宣布全球裁員5500名。為確保贏利，阿朗宣布退出部分不盈利的市場(chǎng)、甚至取消部分合同。

在業(yè)務(wù)重組和削減成本的同時(shí)，阿朗企圖憑借其在技術(shù)上創(chuàng)新，來實(shí)現(xiàn)自己轉(zhuǎn)型“快公司”的目標(biāo)。自進(jìn)入無線時(shí)代以來，通信業(yè)已鮮見“顛覆性”創(chuàng)新，設(shè)備廠商間的設(shè)備同質(zhì)化現(xiàn)象十分嚴(yán)重，在爭(zhēng)奪運(yùn)營(yíng)商訂單時(shí)，設(shè)備商往往在價(jià)格和交付條件上“血拼”。

設(shè)備的同質(zhì)化無疑降低了設(shè)備商的利潤(rùn)，也讓“無法同時(shí)做到最快和最低價(jià)”的阿朗，不得不選擇技術(shù)上的創(chuàng)新，來獲得自己的生存空間。

2011年下半年以來，阿朗發(fā)布一系列創(chuàng)新產(chǎn)品，從全球最小的基站產(chǎn)品LightRadio，全球首個(gè)400G處理器FP3，到全球最快核心路由器7950XRS系列。

阿朗力圖憑借技術(shù)上的創(chuàng)新，來獲得領(lǐng)先于其他競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手“窗口期”的“創(chuàng)新紅利”，借以擺脫合并6年多來的虧損局面，但具體效果如何，仍需觀察。

諾基亞－西門子大幅裁員、收縮戰(zhàn)線專注移動(dòng)寬帶，轉(zhuǎn)型電信管理服務(wù)

在過去的2012年中，諾基亞－西門子已經(jīng)剝離了5條非核心產(chǎn)品線，裁員14300多人，將主要精力集中在移動(dòng)寬帶上，并緊跟愛立信的腳步，進(jìn)入電信管理服務(wù)市場(chǎng)。

當(dāng)前對(duì)于諾西來說，首先關(guān)注的是利潤(rùn)率，之后是現(xiàn)金流，最后才是市場(chǎng)份額。

中興裁員瘦身，出售資產(chǎn)，一體化運(yùn)營(yíng)寄希望于終端業(yè)務(wù)

在遭遇了2012年的巨額虧損后，中興通訊通過裁員、理順管理架構(gòu)，出售非核心資產(chǎn)，聚焦大國(guó)大運(yùn)營(yíng)商提升利潤(rùn)率，翼圖以一體化的管理、共享研發(fā)銷售平臺(tái)的模式，來加大各部門的抗風(fēng)性能力，并把2013年增長(zhǎng)的重點(diǎn)放在手機(jī)、企業(yè)業(yè)務(wù)和運(yùn)維服務(wù)3大領(lǐng)域。

2012年中興業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)最快的是企業(yè)網(wǎng)業(yè)務(wù)，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)增長(zhǎng)90%以上；終端方面業(yè)務(wù)增長(zhǎng)50%，在運(yùn)營(yíng)商運(yùn)維托管服務(wù)領(lǐng)域，增長(zhǎng)超過40%。

“電信冬天”將催生電信設(shè)備制造業(yè)的二元寡頭體制，設(shè)備商選擇適合自己的轉(zhuǎn)型模式，才是最好的模式

電信業(yè)發(fā)展到今天已經(jīng)有100多年的歷史，與電信運(yùn)營(yíng)商相伴而生的電信設(shè)備企業(yè)，期間也曾出現(xiàn)過像北電網(wǎng)絡(luò)、摩托羅拉等叱咤風(fēng)云的代表，全球知名的電信設(shè)備制作企業(yè)一度達(dá)10余家之多，像今天專注于手機(jī)的三星和諾基亞，都曾是全球知名的電信設(shè)備制造企業(yè)。

風(fēng)流總被雨打風(fēng)吹去，一時(shí)的輝煌并不能帶來永遠(yuǎn)。隨著電信業(yè)的發(fā)展步入成熟期，曾經(jīng)輝煌的電信運(yùn)營(yíng)商們，在面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)競(jìng)爭(zhēng)時(shí)“被管道化“的趨勢(shì)愈來愈明顯，運(yùn)營(yíng)商在通信服務(wù)領(lǐng)域的話語權(quán)和利益分配權(quán)愈來愈小。

皮之不存，毛將焉附？長(zhǎng)期以來以電信運(yùn)營(yíng)商為主要收入來源的電信設(shè)備制造商，其未來的前途便不可避免地要蒙上一層陰影。

解決的辦法無非是轉(zhuǎn)型！

電信設(shè)備商通過轉(zhuǎn)型，將服務(wù)延伸于運(yùn)營(yíng)商的各個(gè)環(huán)節(jié)；或者在其業(yè)務(wù)規(guī)劃上，擺脫目前營(yíng)收和利潤(rùn)嚴(yán)重依賴運(yùn)營(yíng)商的格局，這才是“電信冬天“生存求活的出路。

電信設(shè)備制造業(yè)發(fā)展到今天，行業(yè)利潤(rùn)率不斷下降早已是不爭(zhēng)的事實(shí)，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，電信設(shè)備制造行業(yè)微薄的利潤(rùn)和有限的市場(chǎng)規(guī)模，并不足以支撐目前的市場(chǎng)格局；而隨著未來SDN（SoftwareDefinedNetwork，軟件定義網(wǎng)絡(luò)）技術(shù)的成熟，將進(jìn)一步壓縮現(xiàn)有設(shè)備制造商的空間。

細(xì)想起來，今天的電信設(shè)備市場(chǎng)，倒頗有幾分和如今的PC市場(chǎng)類似：

PC市場(chǎng)在經(jīng)過一輪又一輪的”市場(chǎng)絞殺“后，PC巨頭們紛紛選擇轉(zhuǎn)型求生。

于是就有了IBM的轉(zhuǎn)型軟件咨詢服務(wù)；Lenovo通過收購(gòu)IBMPC，選擇進(jìn)軍國(guó)際化做大做強(qiáng)；HP在一次又一次的轉(zhuǎn)型摸索中徹底迷失；DELL選擇私有化道路以便在保留PC的基礎(chǔ)上，提供更全面的IT解決方案。

回頭來看今天的5大電信設(shè)備商，愛立信頗有成為電信業(yè)內(nèi)IBM的潛質(zhì)，華為無疑是沿著LENOVO做大的道路前進(jìn)，而從阿朗，諾西和中興身上，似乎都能看到HP和DELL的影子。[!--empirenews.page--]

就如今日的PC市場(chǎng)已經(jīng)容不下太多的競(jìng)爭(zhēng)者一樣，未來的電信設(shè)備市場(chǎng)，也不會(huì)容得下現(xiàn)有的5大全球性設(shè)備制造商。

未來的電信設(shè)備市場(chǎng)，很有可能會(huì)出現(xiàn)一種”雙寡頭“競(jìng)爭(zhēng)的格局，在2大全球寡頭之外，也許還會(huì)存在1-2家較小的區(qū)域性設(shè)備商。

就目前電信設(shè)備市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局來看，如果沒有意外出現(xiàn)的話，”電信冬天“里出局的電信設(shè)備商，將很有可能從阿爾卡特－朗訊，諾基亞－西門子和中興這3家中產(chǎn)生。

問題的關(guān)鍵在于：誰會(huì)出局？顯然，阿朗、諾西和中興中任何一家都不愿意出局。

那么，比拼內(nèi)力、選擇適合自己的轉(zhuǎn)型模式，便成為“電信冬天“里生存下去的關(guān)鍵！

對(duì)中興們來說，在當(dāng)前電信設(shè)備市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局已經(jīng)基本穩(wěn)定的情況下，轉(zhuǎn)型為一家”小而美”的區(qū)域性電信設(shè)備制造企業(yè)，也許更有助于渡過這個(gè)寒冷的“電信冬天”！

作者：程德杰 四川通訊設(shè)計(jì)院副總工程師

（原文標(biāo)題：全球五大，誰將出局）