?????? 投產(chǎn)與止?jié)q

中國(guó)電子信息產(chǎn)業(yè)困擾多年的“缺屏之痛”即將緩解。6月29日，京東方8．5代TFT－LCD生產(chǎn)線在北京經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)點(diǎn)亮投產(chǎn)，這是中國(guó)大陸首條自主設(shè)計(jì)與自主建設(shè)的高世代液晶面板線，這也意味著從1．8英寸到55英寸全系列主流液晶面板自此實(shí)現(xiàn)了國(guó)產(chǎn)化。

“到今年三季度，面板價(jià)格將止?jié)q。”國(guó)內(nèi)專門從事面板行業(yè)研究的咨詢公司——群智咨詢研究總監(jiān)李亞琴認(rèn)為，隨著京東方8．5代線的投產(chǎn)及三季度大量開出產(chǎn)能，加上京東方合肥6代線和中電熊貓南京6代線產(chǎn)能良品率逐步提升，預(yù)計(jì)到今年9月份，國(guó)內(nèi)面板廠出貨規(guī)模就可滿足國(guó)內(nèi)需求量的三分之一，面板本土化制造規(guī)模迅速擴(kuò)大，增強(qiáng)了中國(guó)電視廠商的議價(jià)能力，有利于維持面板價(jià)格的穩(wěn)定。

在持續(xù)十二個(gè)月的“跌跌不休”之后，面板廠商正小幅調(diào)漲主流尺寸價(jià)格，京東方8．5代線投產(chǎn)為第三季度面板價(jià)格調(diào)漲帶來(lái)了不小的壓力。

京東方8．5代線主要生產(chǎn)26英寸至55英寸顯示器和液晶電視用顯示屏，設(shè)計(jì)產(chǎn)能為9萬(wàn)片玻璃基板／月，達(dá)產(chǎn)后，將實(shí)現(xiàn)年產(chǎn)液晶顯示屏1300萬(wàn)片，年產(chǎn)值近200億元。該條高世代線的投產(chǎn)動(dòng)搖了由日、韓、臺(tái)企業(yè)組成的全球液晶面板“鐵三角”格局。目前，以三星和LG為代表的韓系廠商占據(jù)全球液晶面板市場(chǎng)近50％的份額；以奇美和友達(dá)為代表的中國(guó)臺(tái)灣面板制造商占40％左右；以夏普為代表的日本企業(yè)占據(jù)了10％左右市場(chǎng)。此后，京東方在全球液晶面板市場(chǎng)的份額將由2．3％提升至8％左右，出貨量排名提升到全球前六。

2008年全球金融危機(jī)之后，液晶面板市場(chǎng)的集中度越來(lái)越高，這也是此前有媒體猜測(cè)是韓、日企業(yè)有意拉低液晶面板價(jià)格以打壓京東方等中國(guó)企業(yè)的主要原因。

“談獲利為時(shí)太早”

對(duì)于下游彩電整機(jī)企業(yè)而言，面板止?jié)q是件喜事，但對(duì)于京東方這樣的上游面板廠商則非幸事。

京東方2010年年報(bào)及2011年第一季度報(bào)雖然仍是虧損，但大部分機(jī)構(gòu)認(rèn)為京東方“最困難的時(shí)期即將過(guò)去”?！白?008年投資180億元建設(shè)合肥6代線，2009年投資280億元建設(shè)北京8．5代線以來(lái)，承受了巨大的運(yùn)營(yíng)和財(cái)務(wù)壓力，隨著2010年4季度合肥6代線投產(chǎn)、2011年3季度北京8．5代線投產(chǎn)，公司巨額投資終將開始獲得回報(bào)?！?/p>

但群智咨詢李亞琴表示，從現(xiàn)在的市場(chǎng)情況看，京東方談獲利還為時(shí)太早。今年第二季度以來(lái)，三星、LG等面板商的產(chǎn)能利用率都在90％以上，受累于歐洲債務(wù)危機(jī)，北美、歐洲市場(chǎng)今年低于年初預(yù)期，中國(guó)市場(chǎng)也只是剛剛符合預(yù)期，而到今年年底，隨著華星光電8．5代線的投產(chǎn)以及中電熊貓6代線良品率的提高，本土一下子多出2條8．5代線和一條6代線，面板供求關(guān)系發(fā)生改變，價(jià)格上行可能性不大。同時(shí)，目前32英寸液晶面板價(jià)格為148美元—150美元，低于面板總成本。這些都將為京東方的盈利帶來(lái)障礙。

雖然如此，李亞琴依然看好京東方8．5代線的積極意義。上游面板供應(yīng)增多，但因下游彩電廠商與京東方采用人民幣交易，起碼可以節(jié)省3％進(jìn)口關(guān)稅，相當(dāng)于京東方擁有了價(jià)格優(yōu)勢(shì)，會(huì)推動(dòng)京東方液晶面板的銷量，提升國(guó)產(chǎn)面板在32英寸等主流面板市場(chǎng)的份額?！斑@意味著本土面板及本土彩電企業(yè)話語(yǔ)權(quán)的增強(qiáng)。”李亞琴說(shuō)，雖然玻璃基板、彩膜等液晶面板關(guān)鍵零部件目前依然被國(guó)外企業(yè)壟斷，本土面板企業(yè)對(duì)外依賴程度高，但韓國(guó)及臺(tái)灣此前走的也是先引進(jìn)面板技術(shù)再探索材料生產(chǎn)技術(shù)的路徑，從這個(gè)角度看，京東方和華星光電對(duì)中國(guó)電子信息產(chǎn)業(yè)的貢獻(xiàn)不可忽視。

一體化制造新模式

京東方執(zhí)行董事兼總裁陳炎順在接受中國(guó)經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)采訪時(shí)透露，“8．5代線主要產(chǎn)品開發(fā)進(jìn)展順利，已與海爾、海信、創(chuàng)維、康佳、長(zhǎng)虹等國(guó)內(nèi)品牌廠商簽訂了合作開發(fā)產(chǎn)品意向書?！?/p>

今年4月三星與TCL宣布以交叉持股的方式在高世代面板項(xiàng)目上進(jìn)行合作，此前LGD與創(chuàng)維在廣州高世代液晶面板項(xiàng)目上達(dá)成合作……面板商與下游彩電廠商捆綁合作正成為行業(yè)新景觀。

雖然此前已與冠捷達(dá)成戰(zhàn)略合作，但陳炎順表示，8．5代線滿產(chǎn)后在年產(chǎn)1300萬(wàn)臺(tái)顯示屏中，只供給冠捷300萬(wàn)臺(tái)，京東方自留300萬(wàn)臺(tái)做自有品牌彩電，余下700萬(wàn)臺(tái)供給上述彩電廠家。

基于目前的行業(yè)格局，面板廠商與彩電整機(jī)廠商正突破此前的單純買賣關(guān)系，走向技術(shù)、資本層面的合作。李亞琴將之描述為“玻璃基板進(jìn)去，整機(jī)出來(lái)”的“一體化制造”新模式。京東方與冠捷就已展開了后期模組制造環(huán)節(jié)的合作，上下游雙方都節(jié)省了成本。

隨著液晶面板國(guó)產(chǎn)化程度的提高，彩電產(chǎn)業(yè)將不斷發(fā)生新變化。