松下2011年10月31日發(fā)布第二季度結(jié)算報(bào)告時(shí)，宣布對(duì)顯示器件業(yè)務(wù)和平板電視業(yè)務(wù)進(jìn)行構(gòu)造改革。

顯示器件業(yè)務(wù)和平板電視業(yè)務(wù)的構(gòu)造改革要點(diǎn)包括：（1）縮小PDP生產(chǎn)體制（停止尼崎第5工廠的生產(chǎn)和停止將第3工廠轉(zhuǎn)移到上海、報(bào)廢兩工廠的設(shè)備）；（2）調(diào)整液晶面板生產(chǎn)體制（停止茂原工廠的生產(chǎn)、姬路工廠的固定資產(chǎn)損失會(huì)計(jì)）；（3）集中日本國(guó)內(nèi)的組裝業(yè)務(wù)；（4）以系統(tǒng)LSI為中心的半導(dǎo)體業(yè)務(wù)的無(wú)廠化和開(kāi)發(fā)精簡(jiǎn)。

本文將針對(duì)上述各項(xiàng)要點(diǎn)，介紹松下的現(xiàn)狀以及構(gòu)造改革會(huì)對(duì)市場(chǎng)造成的影響。

（1）縮小PDP生產(chǎn)體制

目前全球生產(chǎn)PDP模塊的廠商有松下、韓國(guó)三星SDI、韓國(guó)LG電子以及中國(guó)長(zhǎng)虹（Changhong）下屬的四川虹歐顯示器件（COC Display Devices）四家公司。預(yù)計(jì)2011年各公司的PDP模塊生產(chǎn)規(guī)模如下：三星SDI為600多萬(wàn)枚、松下為500萬(wàn)枚左右、LG電子接近450萬(wàn)枚、四川虹歐為100多萬(wàn)枚。松下僅次于三星SDI位列第二，這兩家公司再加上LG電子大致三分市場(chǎng)。

松下在2010年業(yè)務(wù)頂峰時(shí)期的月生產(chǎn)規(guī)模達(dá)到了近70萬(wàn)枚，目前估計(jì)約為頂峰時(shí)期的一半（月產(chǎn)35萬(wàn)枚左右）。其他廠商中，三星SDI的PDP模塊生產(chǎn)規(guī)模為月產(chǎn)50萬(wàn)～60萬(wàn)枚，LG電子的規(guī)模與松下相同（月產(chǎn)35萬(wàn)～40萬(wàn)枚），四川虹歐月產(chǎn)10萬(wàn)枚左右。

2010年，隨著配備LED背照燈的液晶電視全面普及，大尺寸液晶電視的價(jià)格一直保持在較高的水平。但2011年由于市場(chǎng)停滯以及生產(chǎn)大尺寸基板的工廠積極生產(chǎn)，就連60英寸產(chǎn)品也陷入了大幅降價(jià)的競(jìng)爭(zhēng)狀態(tài)，PDP電視不但市場(chǎng)被奪走，確保盈利也越來(lái)越困難。三星SDI在2011年夏季之前完成了折舊，LG電子已經(jīng)完成PDP模塊生產(chǎn)線的折舊，而松下由于2010年剛剛啟動(dòng)尼崎第5工廠，在固定費(fèi)用等成本方面處于劣勢(shì)。已基本完成生產(chǎn)線折舊、目前保持高開(kāi)工率的韓國(guó)PDP廠商現(xiàn)在也面臨著如何確保盈利線的狀況。需要進(jìn)行大規(guī)模設(shè)備投資折舊的松下面臨的形勢(shì)持續(xù)嚴(yán)峻。

隨著第5工廠的啟動(dòng)，松下的PDP產(chǎn)能超過(guò)了1000萬(wàn)枚。而PDP市場(chǎng)的整體規(guī)模為1500萬(wàn)～2000萬(wàn)枚，因此該公司的產(chǎn)能出現(xiàn)過(guò)剩，所以不得不采取集中工廠的做法。而對(duì)于停止最新的第5工廠生產(chǎn)線，將生產(chǎn)集中到相對(duì)較舊的第4工廠的做法也受到了質(zhì)疑。停產(chǎn)剛剛啟動(dòng)不久的最新工廠，留下較舊的生產(chǎn)線，對(duì)此筆者也感到疑惑。不過(guò)，估計(jì)松下是出于以下原因決定留下第4工廠而停產(chǎn)第5工廠的：（a）第5工廠目前只生產(chǎn)42英寸全高清等特定機(jī)型，集中生產(chǎn)后需要為很多機(jī)型的生產(chǎn)做準(zhǔn)備；（b）如果從現(xiàn)在開(kāi)始分階段關(guān)閉PDP工廠，第5工廠難以靈活應(yīng)對(duì)，而由3條生產(chǎn)線構(gòu)成的第4工廠更便于分階段縮小。第4工廠從各種尺寸的產(chǎn)品組合來(lái)考慮，月產(chǎn)30萬(wàn)～35萬(wàn)枚左右的生產(chǎn)規(guī)模正合適。估計(jì)今后將以每年300萬(wàn)～400萬(wàn)枚的規(guī)模為基礎(chǔ)，根據(jù)需求等決定是繼續(xù)留存PDP業(yè)務(wù)還是分階段縮小。

松下決定縮小PDP業(yè)務(wù)規(guī)模后，將受到嚴(yán)重影響的是部材廠商。隨著日本國(guó)內(nèi)唯一一家生產(chǎn)PDP的工廠縮小規(guī)模，部分專(zhuān)用元件不得不重新考慮業(yè)務(wù)存續(xù)問(wèn)題。另外，可能還會(huì)給競(jìng)爭(zhēng)廠商帶來(lái)很多影響。三星SDI的PDP業(yè)務(wù)銷(xiāo)售額占公司整體的4成左右，因此好像并未考慮縮小和退出PDP業(yè)務(wù)，不過(guò)可能會(huì)開(kāi)始緩慢減速。LG電子此前就討論過(guò)是否繼續(xù)PDP業(yè)務(wù)，從這點(diǎn)來(lái)看，松下業(yè)務(wù)規(guī)模的縮小可能會(huì)使該公司處于不穩(wěn)定狀態(tài)。而四川虹歐目前擴(kuò)大了產(chǎn)量，可能會(huì)吸收其他公司縮小的資源來(lái)加速擴(kuò)大業(yè)務(wù)。電視廠商中，目前從松下采購(gòu)面板的三洋電機(jī)和日立消費(fèi)電子可能會(huì)更換供應(yīng)商，或重新考慮業(yè)務(wù)的存續(xù)問(wèn)題。

PDP市場(chǎng)還面臨著發(fā)達(dá)國(guó)家的耗電量規(guī)定日趨嚴(yán)格的影響。另外，液晶面板廠商制定了2012年春季以低價(jià)位投放50（49.5）英寸液晶電視的計(jì)劃，如果北美的零售店選擇該產(chǎn)品，極有可能影響50英寸PDP電視的銷(xiāo)售。今后，不僅是電視用途，PDP還將強(qiáng)化利用大屏幕特性的電子黑板、會(huì)議系統(tǒng)以及高臨場(chǎng)感3D系統(tǒng)等面向BtoB市場(chǎng)的產(chǎn)品，以確保需求。

（2）調(diào)整液晶面板生產(chǎn)體制

除了縮小PDP生產(chǎn)體制外，松下還宣布調(diào)整液晶面板的生產(chǎn)體制。松下提出了停產(chǎn)茂原工廠并對(duì)姬路工廠進(jìn)行固定資產(chǎn)損失會(huì)計(jì)，將液晶面板生產(chǎn)基地集中到關(guān)西地區(qū)的業(yè)務(wù)精簡(jiǎn)方針。另外，姬路工廠不會(huì)延續(xù)茂原工廠大路貨液晶面板的生產(chǎn)，而將以47英寸和55英寸等大尺寸為中心進(jìn)行生產(chǎn)，推進(jìn)高附加值化和大型化。同時(shí)，還將推進(jìn)車(chē)載顯示器等特定用途的面板的生產(chǎn)。此外，還將考慮生產(chǎn)平板終端使用的面板。

茂原工廠停產(chǎn)后，可能會(huì)向日本顯示器和中國(guó)面板廠商出售生產(chǎn)線，不過(guò)根據(jù)日本顯示器方面的調(diào)整，出售談判也存在長(zhǎng)期持續(xù)的可能性。另外，姬路工廠第8.5代生產(chǎn)線的TFT陣列玻璃基板產(chǎn)能目前為5萬(wàn)5000枚/月，與擁有30萬(wàn)枚/月以上月產(chǎn)能的韓國(guó)大型廠商的第8.5代生產(chǎn)線相比，規(guī)模效益要小。而且還有日元升值的不利影響。綜合這些因素，松下可能會(huì)在中期計(jì)劃中調(diào)整姬路工廠的生產(chǎn)體制。

電視液晶面板的采購(gòu)方面，隨著茂原工廠的停產(chǎn)，松下的自主面板供給能力將減少4成左右，因此計(jì)劃從2012年開(kāi)始約7成面板從外部采購(gòu)。目前正準(zhǔn)備將面板采購(gòu)范圍擴(kuò)大到韓國(guó)LG顯示器、臺(tái)灣奇美電子（CMI）以及臺(tái)灣友達(dá)光電（AUO）等。預(yù)計(jì)還將推進(jìn)IPS液晶面板的OEM采購(gòu)等。

作為今后的顯示器件業(yè)務(wù)，松下正在推進(jìn)有機(jī)EL顯示器的開(kāi)發(fā)。在此次的顯示器件業(yè)務(wù)重組中，是否會(huì)向有機(jī)EL顯示器業(yè)務(wù)投資這一點(diǎn)備受關(guān)注。松下好像正考慮2012年增強(qiáng)試制設(shè)備，今后的業(yè)務(wù)開(kāi)展將受到關(guān)注。

（3）集中組裝工廠

液晶電視方面，計(jì)劃增加OEM和ODM的利用。目前，計(jì)劃將液晶電視的約3成乃至一半左右的生產(chǎn)委托外部來(lái)完成。預(yù)計(jì)將增加向仁寶電腦（Compal Electronics）及TPV等臺(tái)灣廠商的生產(chǎn)委托。

（4）轉(zhuǎn)移系統(tǒng)LSI的資源

關(guān)于系統(tǒng)LSI的資源轉(zhuǎn)移，預(yù)計(jì)將縮小此前用于手機(jī)和數(shù)字AV產(chǎn)品等多種用途的平臺(tái)技術(shù)“UniPhier”的規(guī)模。手機(jī)方面將更多采用美國(guó)廠商的SoC（system on a chip），電視、DVD播放器和錄像機(jī)等將增加臺(tái)灣廠商SoC的采用。另外，數(shù)字AV產(chǎn)品領(lǐng)域預(yù)計(jì)將大范圍增加向臺(tái)灣ODM廠商的生產(chǎn)委托，SoC等元件也存在委托ODM廠商生產(chǎn)的可能性。

總之估計(jì)除手機(jī)以外，臺(tái)灣SoC企業(yè)享受好處的部分居多。作為超越數(shù)字AV產(chǎn)品框架的綜合平臺(tái)，隨著實(shí)際存在的唯一平臺(tái)UniPhier規(guī)?？s小，今后可能會(huì)對(duì)其他公司的系統(tǒng)LSI開(kāi)發(fā)方向帶來(lái)一定影響。（特約撰稿人：林秀介，Techno Systems Research） [!--empirenews.page--]