DRAMeXchange研究協(xié)理吳雅婷表示，時(shí)序進(jìn)入第三季出貨旺季，由于新一代iPhone與三星旗艦機(jī)Note 7于此時(shí)備貨生產(chǎn)，且中國(guó)品牌手機(jī)出貨未見(jiàn)停歇，讓行動(dòng)式內(nèi)存的需求同步大增。DRAMeXchange預(yù)估第三季行動(dòng)式內(nèi)存價(jià)格季跌幅僅3%，若廠(chǎng)商銷(xiāo)售規(guī)劃得宜，應(yīng)能改善全球DRAM產(chǎn)業(yè)的獲利結(jié)構(gòu)。

調(diào)查顯示，第二季華為、OPPO與vivo領(lǐng)軍，帶動(dòng)中國(guó)品牌智能手機(jī)出貨持續(xù)增溫，加上行動(dòng)式內(nèi)存位元供給的增加，使得第二季全球行動(dòng)式內(nèi)存總產(chǎn)值季增長(zhǎng)17.2%，三大DRAM廠(chǎng)同步受惠。

三大廠(chǎng)將持續(xù)提高行動(dòng)式內(nèi)存生產(chǎn)占比

第二季行動(dòng)式內(nèi)存營(yíng)收市場(chǎng)份額中，三大DRAM廠(chǎng)占比來(lái)到98%，排名第四的南亞科僅有1.1%。此外，第二季行動(dòng)式內(nèi)存營(yíng)收占總DRAM營(yíng)收的43.2%，較第一季更加攀升。DRAMeXchange預(yù)估第三季由于中國(guó)智能手機(jī)維持強(qiáng)勁出貨力道，將帶動(dòng)行動(dòng)式內(nèi)存營(yíng)收占總DRAM營(yíng)收持續(xù)擴(kuò)大。

獲利表現(xiàn)仍取決于各家LPDDR4出貨滲透率及20納米轉(zhuǎn)進(jìn)進(jìn)度

第二季三星無(wú)疑仍是行動(dòng)式內(nèi)存的領(lǐng)頭羊。由于20納米良率穩(wěn)定、產(chǎn)品組成多元、且擁有最高的LPDDR4市場(chǎng)份額，使三星不論在市場(chǎng)份額或獲利表現(xiàn)都持續(xù)領(lǐng)先。吳雅婷指出，2015年起三星就持續(xù)將產(chǎn)能轉(zhuǎn)向行動(dòng)式內(nèi)存領(lǐng)域，并大幅減低標(biāo)準(zhǔn)型內(nèi)存的出貨比重，因此三星DRAM整體獲利表現(xiàn)一直遠(yuǎn)高過(guò)競(jìng)爭(zhēng)廠(chǎng)商。

SK海力士今年重點(diǎn)在制程轉(zhuǎn)進(jìn)至21納米，有助于LPDDR4的普及。雖然第二季21納米行動(dòng)式內(nèi)存產(chǎn)品仍未大幅量產(chǎn)，但在市場(chǎng)需求增加趨勢(shì)下，DRAMeXchange預(yù)估第三季21納米的行動(dòng)式內(nèi)存出貨數(shù)量將增加，帶動(dòng)SK海力士行動(dòng)式內(nèi)存營(yíng)收出現(xiàn)較大幅度成長(zhǎng)。

美光集團(tuán)也正處于轉(zhuǎn)進(jìn)20納米的關(guān)鍵時(shí)刻。吳雅婷表示，隨著新一代iPhone進(jìn)入備貨期，無(wú)論是美光廣島廠(chǎng)或華亞科，LPDDR4投片都開(kāi)始大幅提升，有助于未來(lái)美光集團(tuán)在行動(dòng)式內(nèi)存的營(yíng)收比重?cái)U(kuò)大，并改善目前集團(tuán)在DRAM產(chǎn)品的整體獲利能力。

南亞科現(xiàn)在行動(dòng)式內(nèi)存多以L(fǎng)PDDR2為主，由于未能擴(kuò)大量產(chǎn)且LPDDR2價(jià)格于第二季走跌，讓南亞科第二季營(yíng)收市場(chǎng)份額下滑1.1%，但隨著新廠(chǎng)產(chǎn)能于明年開(kāi)出，南亞科將試產(chǎn)20納米 LPDDR3產(chǎn)品，成本結(jié)構(gòu)可望大幅改善。

第二季華邦電子的市場(chǎng)份額微幅下跌至0.8%，營(yíng)收則因客制化產(chǎn)品與ASIC產(chǎn)品耕耘有成，季成長(zhǎng)1.7%。華邦新制程38納米有機(jī)會(huì)于明年導(dǎo)入量產(chǎn)，將優(yōu)先利用在利基型內(nèi)存與行動(dòng)式內(nèi)存上。