全國(guó)兩會(huì)時(shí)間窗口的臨近觸發(fā)相關(guān)改革題材全面升溫，與往年稍有不同，今年社會(huì)各界對(duì)可再生能源的關(guān)注程度大為提升。近期，地方兩會(huì)陸續(xù)召開(kāi)，不少代表和委員針對(duì)日趨嚴(yán)峻的能源環(huán)境形勢(shì)，紛紛提出光伏發(fā)電提案，力推分布式發(fā)電。分析人士表示，鑒于國(guó)家能源局將2014年全年新增備案總規(guī)模調(diào)高至14GW，再疊加兩會(huì)行情的助推，預(yù)計(jì)后市板塊估值有望節(jié)節(jié)攀升，特別是以制造光伏主件和電站運(yùn)營(yíng)為主營(yíng)業(yè)務(wù)的企業(yè)業(yè)績(jī)將顯著增厚。當(dāng)前，光伏行業(yè)正處于蓄勢(shì)待發(fā)的時(shí)間起跑線上。

受益兩會(huì)重點(diǎn)關(guān)注

今年的地方兩會(huì)正緊鑼密鼓地召開(kāi)，從各地反饋的消息情況看，扶持光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展是其中的重要內(nèi)容。

華北電監(jiān)局局長(zhǎng)李廷勇建議，大力發(fā)展太陽(yáng)能光伏發(fā)電，利用好屋頂資源。除了規(guī)劃現(xiàn)有的廠房空地建設(shè)太陽(yáng)能發(fā)電廠外，還應(yīng)該將太陽(yáng)能分布式發(fā)電與裝備設(shè)備的生產(chǎn)、土地的使用，以及產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)布局聯(lián)系起來(lái)，實(shí)現(xiàn)一體化綜合建設(shè)。

農(nóng)工黨江蘇省委員會(huì)的委員們則提議，將光伏發(fā)電上升為小區(qū)“標(biāo)配”，在商品房、別墅、新農(nóng)村建設(shè)住房等開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)時(shí)就要將光電建筑一體化考慮其中，積極推進(jìn)光伏電站的融入。

分析人士認(rèn)為，從以往經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，地方兩會(huì)的討論熱點(diǎn)往往也會(huì)成為當(dāng)年全國(guó)兩會(huì)的重要議題，近期有關(guān)光伏發(fā)電的提案極有可能引發(fā)一輪熱潮，從而助推政策預(yù)期真正落地，提振行業(yè)景氣度。

目前，有具體規(guī)劃措施出臺(tái)的省份亦不在少數(shù)。如《福建省促進(jìn)光伏產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展的六條措施》日前正式頒布實(shí)施，從促進(jìn)光伏產(chǎn)品應(yīng)用、改進(jìn)服務(wù)和管理方式、加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、提高產(chǎn)業(yè)技術(shù)和裝備水平、建設(shè)光伏產(chǎn)品檢測(cè)和認(rèn)證體系、強(qiáng)化金融支持等6方面推動(dòng)福建省光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

為激活光伏發(fā)電市場(chǎng)熱情，杭州市計(jì)劃在國(guó)家補(bǔ)貼0.42元/度、浙江省補(bǔ)貼0.1元/度的基礎(chǔ)上，根據(jù)項(xiàng)目建成后的實(shí)際發(fā)電效果再給予0.1元/度的補(bǔ)貼。根據(jù)相關(guān)規(guī)劃目標(biāo)，2014年杭州市新增光伏發(fā)電裝機(jī)容量年均將達(dá)200MW左右，到2015年總裝機(jī)容量更有望達(dá)到550MW以上。

事實(shí)上，自從歐美國(guó)家對(duì)我國(guó)光伏企業(yè)揮舞“雙反”大棒，國(guó)內(nèi)相關(guān)企業(yè)的產(chǎn)品出口之路幾乎被堵死，光伏行業(yè)景氣度也連續(xù)兩年維持在冰點(diǎn)，在積極實(shí)施兼并重組、大力開(kāi)發(fā)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)等一系列“藥方”的輪流作用下，直到2013年下半年，光伏行業(yè)才重新展露出市場(chǎng)回升的苗頭。2014年初至今，根據(jù)wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，太陽(yáng)能發(fā)電指數(shù)上升勢(shì)頭良好，截至目前，該板塊累計(jì)漲幅已經(jīng)擴(kuò)大到11.21%。分析人士由此預(yù)計(jì)，前期備受市場(chǎng)冷落的個(gè)股有望重拾升勢(shì)，在后市踏出超跌反彈的步伐。

布局投資正當(dāng)時(shí)

近期，國(guó)家能源局下達(dá)2014年光伏新增建設(shè)規(guī)模通知，2014年光伏發(fā)電建設(shè)規(guī)模在綜合考慮各地區(qū)資源條件、發(fā)展基礎(chǔ)、電網(wǎng)消納能力以及配套政策措施等因素基礎(chǔ)上確定，全年新增備案總規(guī)模14GW，其中分布式8GW、集中式地面電站6GW。地面電站配額大部分被西北地區(qū)瓜分，分布式配額主要投放于東部沿海發(fā)達(dá)地區(qū)，其中江蘇、浙江、山東各自獲得1GW的指標(biāo)，廣東亦獲得900MW的指標(biāo)。

市場(chǎng)人士認(rèn)為，國(guó)家能源局確認(rèn)光伏14GW而非10GW的裝機(jī)目標(biāo)，在某種程度上進(jìn)一步確保了國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求，有利于打消此前市場(chǎng)的疑慮，為投資資金的大舉進(jìn)入鋪平道路。

若按日前政策要求的14GW裝機(jī)目標(biāo)，則2014年國(guó)內(nèi)新增裝機(jī)將增長(zhǎng)24%左右。從當(dāng)前企業(yè)生產(chǎn)情況看，完成上述目標(biāo)的概率相當(dāng)高。因此，以國(guó)內(nèi)市場(chǎng)為主戰(zhàn)場(chǎng)的光伏電站開(kāi)發(fā)運(yùn)營(yíng)企業(yè)在可以享受行業(yè)較快增速的同時(shí)，仍有可能實(shí)現(xiàn)占有率的提升，2014年仍有企業(yè)可以通過(guò)電站業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)的快速增長(zhǎng)。

另外，外部市場(chǎng)也在逐步回暖。目前，美國(guó)、日本等全球主要組件進(jìn)口國(guó)需求穩(wěn)步上升，而受春節(jié)因素影響，一季度中國(guó)組件發(fā)貨量呈下降趨勢(shì)幾成定局，組件價(jià)格本周面臨調(diào)價(jià)可能，部分產(chǎn)能較高的企業(yè)或借機(jī)增厚業(yè)績(jī)。

宏源證券認(rèn)為，光伏新增裝機(jī)量的擴(kuò)大將推動(dòng)特高壓及配網(wǎng)投資建設(shè)規(guī)模，預(yù)計(jì)2014年特高壓交直流線路都將進(jìn)入常態(tài)化建設(shè)階段，以滿足新能源西電東送的需求，配網(wǎng)投資也將快速增長(zhǎng)以適應(yīng)分布式光伏并網(wǎng)及電網(wǎng)可靠性的需求。輸變電設(shè)備行業(yè)景氣度高度提升。