高速增長(zhǎng)的LED行業(yè)在今年步入低谷。隨著越來(lái)越多廠商的蜂擁而入，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)更為激烈，產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)下滑、成本上升壓縮毛利率問(wèn)題日益突出。LED產(chǎn)業(yè)急劇的發(fā)展帶來(lái)的是整個(gè)行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩，但廣大LED投資者熱情不減，他們期待在明年市場(chǎng)有所變動(dòng)。
近期深圳召開(kāi)的一場(chǎng)LED業(yè)大會(huì)上，原本容納300人的大廳，擠進(jìn)了500多人，多家上市公司董事長(zhǎng)和總經(jīng)理也擠在過(guò)道里發(fā)言。
他們承受著壓力。中國(guó)LED 業(yè)幾乎在2年間一擁而起，2011年產(chǎn)值將達(dá)1540億元，同比增長(zhǎng)22%。但他們?nèi)ツ甑念A(yù)期卻是100%。
過(guò)去一年，他們大買(mǎi)MOCVD設(shè)備擴(kuò)產(chǎn)，眼下只能面對(duì)大堆庫(kù)存以及空閑的生產(chǎn)線(xiàn)。華南一位LED企業(yè)高層說(shuō)，LED應(yīng)用市場(chǎng)非常大，尤其LED照明市場(chǎng)，但后者距離普及還有很長(zhǎng)的路。
面對(duì)慘淡，連至今仍從中國(guó)市場(chǎng)大撈設(shè)備出貨油水的全球巨頭Veeco都有點(diǎn)“不好意思”了。公司全球CEO Peeler曾對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》說(shuō)，2010年第二季度，韓國(guó)便顯示出飽和跡象，中國(guó)的增長(zhǎng)建立在政府補(bǔ)貼這服“猛藥”上。
他當(dāng)時(shí)警告，2011年到2015年，LED業(yè)一定會(huì)大調(diào)整，“何時(shí)發(fā)生還不知道，但不會(huì)長(zhǎng)”。
如今調(diào)整已現(xiàn)。我們不能怪罪上游設(shè)備業(yè)明知飽和還在縱容出貨，只能怪自己盲目跟隨。短短兩年，中國(guó)幾乎吸收了全球80%以上的設(shè)備。
事實(shí)上，專(zhuān)業(yè)投資人早就覺(jué)得苗頭不對(duì)。他們甚至開(kāi)始發(fā)出嘲諷之聲。上周，著名投資人閻焱在“2011首屆中國(guó)金融家論壇（上海）”上表示，中國(guó)一些所謂的新興產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，不過(guò)是些“幌子”，比如太陽(yáng)能與LED。他說(shuō)，“中國(guó)經(jīng)濟(jì)最大隱患就是政府導(dǎo)向的經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式”，這樣下去，泡沫一定更大。
一個(gè)月前，消息人士透露，有的小企業(yè)甚至出售設(shè)備自救。也許，2012年行業(yè)大會(huì)上，擁擠在過(guò)道中的企業(yè)主身影，可能見(jiàn)不到了。
焦灼的時(shí)刻，LED企業(yè)當(dāng)然還有一段時(shí)間玩味22%的年增長(zhǎng)率，向投資人兜售未來(lái)預(yù)期。人們多援引國(guó)家半導(dǎo)體照明工程及產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟秘書(shū)長(zhǎng)吳玲的話(huà)說(shuō)，通用照明是個(gè)萬(wàn)億元大市場(chǎng)。
當(dāng)然也有樂(lè)觀的。同方股份副總裁王良海說(shuō)，雖然通用照明市場(chǎng)沒(méi)啟動(dòng)，但細(xì)分領(lǐng)域有機(jī)會(huì)。他自己發(fā)明的LED蠟燭燈，目前每月在海外能賣(mài)30多萬(wàn)只，每只11美元，這將為同方股份帶來(lái)上億的利潤(rùn)。